Dow teorisi nedir? İlkeler ve Sınırlamalar

Ticarette herkes teknik analizi bilir. Peki grafikteki teknik göstergelerin nereden geldiğini hiç merak ettiniz mi? İlk olarak 100 yılı aşkın bir süre önce yayınlanan Dow teorisinin temelinden geliştirilmiştir. Dow teorisini iyi biliyorsanız, alım satım sonuçlarınız kesinlikle son derece iyi olacaktır. Forex piyasasında başarının anahtarı sizde gibi. Peki Dow teorisi nedir? Neden bu kadar önemli?

Dow teorisi nedir?

Dow teorisi, Bay Charles Henry Dow tarafından keşfedilen teknik analizin gelişimi için ilk yapı taşı olarak kabul edilir. İlk başta, 1899’da Wall Street Journal’ın bir başyazısındaki temel ilkeler fikrinden ibaretti.

Ancak 1902’de aniden öldü ve bu teoriyi yarım bıraktı. Dow’un ortaklarından biri, tipik olarak Wall Street Journal’ın editörü olarak onun yerini alan William P. Hamilton, araştırmaya ve teoriyi bugün olduğu gibi mükemmelleştirmeye devam etti.

Dow Teorisi, dünyadaki birçok tüccar tarafından tüm pazar araştırmaları için temel veya ilk sistematik temel olarak kabul edilir. Dow, borsanın bir bütün olarak ekonominin güvenilir bir ölçüsü olduğuna inanmaktadır.

Dow teorisinin altı ilkesi

Bugün bildiğimiz şekliyle tüm teknik analiz teorisi, Dow teorisinden türetilmiştir. Bu nedenle Forex’te teknik analizi anlamak istiyorsanız aşağıdaki 6 temel prensibi bilmeniz gerekir.

İlke 1: Pazar her şeyi yansıtır

Dow teorisine göre, geçmişten, bugünden ve gelecekten gelen bilgiler borsayı etkiler ve hisse fiyatı ve ilgili endeksler aracılığıyla yansıtılır. Bunlara faiz oranı, gelir, enflasyon vb. dahildir. Yalnızca depremler, tsunamiler ve terörizm gibi nesnel koşullar hariç tutulur. Ancak, yakında nesnel faktörlerin riskleri piyasaya fiyatlanır.

Piyasa her şeyi yansıtır. Bu kimsenin inkar edemeyeceği bir şeydir. Piyasanın yönünü belirlemek için sadece fiyat hareketine bakması gereken birçok tüccar var.

Not: Dow’a göre, bilgi tüccarların piyasa hakkında her şeyi bilmesine yardımcı olmuyor. Gerçekleşmiş, gerçekleşmek üzere olan ve gerçekleşmesi muhtemel olayları tahmin etmek için kullanılır. Hepsi gelecekte piyasaya fiyatlanacak.

İlke 2: Üç tür pazar eğilimi

Dow teorisine göre piyasa 3 temel trendden oluşur:

Ana eğilim (seviye 1 eğilim) genellikle 1 ila 3 yıl sürer. Bu döngünün tam olarak ne zaman gerçekleşeceğini bilmek zor olacaktır. Çünkü piyasa şu anda herhangi bir kişi veya kuruluş tarafından manipüle edilmiyor.

İkincil eğilim (seviye 2 eğilim) 1 ila 3 ay sürer. Özellikle ikincil trend her zaman ana trende karşı çıkma eğilimindedir.

Küçük eğilim (seviye 3 eğilim) 3 haftadan fazla sürmez. Genellikle ikincil eğilimin tersi yöndedir.

– Yatırım sürecinde, tacirler genellikle ana eğilime odaklanırlar ve çok yüksek gürültüye sahip oldukları için ikincil eğilimlere ve küçük eğilimlere nadiren dikkat ederler.

– Yatırımcılar, ikincil eğilimler ve küçük eğilimler konusunda çok endişeliyse, piyasadaki kısa vadeli dalgalanmalar nedeniyle dikkatleri çok fazla dağılır. Bu, büyük resimden uzaklaşır ve uzun vadede büyük fırsatları kaçırabilirler.

İlke 3: Ana eğilim 3 aşamadan oluşur

Dow Teorisi, ana eğilimin aşağıdakileri içeren 3 temel aşamaya ayrılacağını söylüyor:

– Biriktirme aşaması: şu anda piyasa çok yavaş hareket ediyor veya hiç hareket etmiyor. Bu, yatırımcıların piyasaya atlamak istediği bir yükseliş trendinin başlangıcı olacaktır. Bu aşamadan önce, genellikle bir düşüş trendinin sonudur, bu nedenle risk çok düşük olacaktır. Bununla birlikte, düşüş trendinin sona erdiği veya devam edip etmediği bilinmediğinde, bu aynı zamanda tanınması en zor aşamadır.

– Patlama (halkın katılımı) aşaması, yatırımcıların birikim aşamasında belirli sayıda hisse senedi topladıkları zamandır. Sabırla piyasadan olumlu işaretler beklediler ve ardından canlanma dönemleri başladı. Bu, yatırımcıların piyasada belirli bir pozisyona sahip olmaya ve büyük karlar elde etmeye başladıkları, fiyatın en güçlü oynaklığa sahip olduğu zamandır.

Geçiş (dağıtım) aşaması, piyasanın alıcıların zayıflamaya başladığı belirli bir seviyeye yükseldiği zamandır. Bu, yükseliş trendinin son aşamasıdır. Şu anda, yatırımcılar piyasaya yeni girenlere satış yapma eğilimindedir. Piyasa şimdi bir düşüş trendi başlatacak.

İlke 4: Trendler hacme göre belirlenir

Hacim, yükseliş veya düşüş trendi ile orantılı olacaktır. Yani, bir piyasa trendinde, fiyat arttığında hacim artar ve fiyat düştüğünde hacim azalır. Hacmin hala trendin tersine gittiği bazı durumlar da var. Trendin devam etmesinin zor olduğunu ve gelecekte tersine dönme olasılığının yüksek olduğunu gösteriyor.

İlke 5: Ortalamalar birbirini doğrulamalıdır

Dow teorisine göre, boğa piyasasından ayı piyasasına doğru bir piyasa dönüşü iki endeksle (geleneksel olarak Endüstriyel Ortalama ve ulaşım) doğrulanmalıdır. Yani genel piyasa düşerse endeks (piyasa içindeki birey) düşecektir. Aksine genel piyasa yükselirse endeks de yükselir. Bu, bir gösterge tablosunda meydana gelen sinyallerin, başka bir gösterge tablosunda meydana gelen sinyallerle eşleşmesi veya bunlara karşılık gelmesi gerektiği anlamına gelir.

İlke 6: Ters işaretler görünene kadar eğilim korunur

Ters işaretler görünene kadar bir trend devam edecek. Bu nedenle, yatırımcıların sabırlı olması ve doğru kararlar almak için trendin tersine döndüğünü anlamak için dikkatlice gözlemlemesi gerekir.

Dow teorisinin sınırlamaları

Dow teorisi, yatırımcıların piyasayı anlamalarına yardımcı olur. Bununla birlikte, aşağıdaki sınırlamalara da sahiptir.

• Dow teorisi her zaman doğru değildir. Çünkü aynı zamanda büyük ölçüde piyasanın gerçek durumuna ve Dow teorisini uygulayan yatırımcıların analitik yeteneklerine de bağlıdır.
• Dow Teorisi, piyasa her zaman saniyeden dakikaya hareket ederken çok geç kalmıştır.
• Genellikle Dow Teorisi, orta düzeyde oynaklık olduğunda yatırımcılara yardımcı olmaz.
• Dow Teorisi genellikle yatırımcıların kafasını karıştırır
• Dow Teorisi, gerçek piyasa hareketlerine dayalı olarak mantıklı cevaplar verir. Bununla birlikte, bazı durumlarda, Dow teorisinin ilkelerine göre, piyasa hala yükselişte olabilir, ancak aslında tehlikeli bir aşamaya girmiştir.

Çözüm

Bu makale sayesinde umarım Dow teorisinin ne olduğu, 6 ilkesi ve sınırlamaları sorusuna en genel haliyle cevap vermişsinizdir.

Dow teorisini ancak 6 prensibin tamamını anladıktan sonra kullanmanızı tavsiye ederim. Finans piyasasındaki teknik analiz göstergelerini daha iyi anlamanıza yardımcı olacaktır. Bundan büyük karlar elde eden birçok kişi oldu. Sıradaki olmak ister misin? Fırsatlar geldiğinde ertelemeyin ve gittiklerinde pişman olmayın. Ticaretinizde Dow teorisini rehber olarak seçecek kadar akıllı bir tüccar olduğunuza inanıyorum.

Join the Olymp Trade Club Signal Group: https://t.me/olymptradeclub19